måndag 25 maj 2009

Sparande Maj

Sparandet för Maj månad blir prick på budget: 7.500kr.
Det samlade sparandet för året uppgår hittills till 67.179kr.

Fördelningen av sparandet blir enligt följande:
Amortering: 3750kr (tillsvidare i Simplicity Likviditet)
Sluta-rökaspar numera i Swedbank Robur Indexfond Europa 1040kr
Likvida medel: 2710kr

Mina aktier har gått starkt på sistone, vilket de säkert många av er känner igen. Det gör att jag börjar ligga lite tunnt på räntemarknaden (strax under 20%, det ska vara över 20%). Det medför att jag inte kommer köpa några aktier eller fonder för månadens sparande utan placera dem i på bankkontot.

TTFN
Markus

Felaktighet i placeringsstrategin

Jag blev uppmärksammad av en av mina läsare på att det blivit lite fel i texten till min placeringsstrategi.
Under rubriken Initial stoploss hade jag ett klipp-och-klistra-fel där kursen från AstraZeneca stod kvar istället för den för SSAB. Detta har nu fixats.

Tack så mycket Filip för att du gjorde mig uppmärksam på det! Det glädjer mig att höra att du läst strategin så noga att du upptäckt felet :)

TTFN
Markus

tisdag 19 maj 2009

Uppdatering PA Resources

PA Resources uppnådde exits-strategi häromdagen och jag ligger fortfarande kvar i aktien, min stop loss har inte triggat ännu. Den är ju bara lite snävare.
För tillfället ligger aktien upp drygt 90% sedan jag köpte. Hade jag sålt direkt när jag jag uppnåt 2R (exist-strategi) så hade jag "bara" tagit hem 70% vinst. Det är bra med en exit-strategi som tillåter innehavet att fortsätta utvecklas bra.

TTFN
Markus

Sälj: SEB Cancerfonden

Nu har jag lagt in en säljorder på SEB Cancerfonden.
De pengar som detta frigör är mina "sluta-röka-pengar" och kommer omedelbart placeras om i indexfonden Swedbank Robur Indexfond Europa.
Detta gör att jag sänker förvaltningskostnaden från 1.4% till 0.4% samt att jag troligen får bättre avkastning eftersom SEB Cancerfonden inte kunnat mäta sig med index åtminstone historiskt.

TTFN
Markus

söndag 10 maj 2009

Första innehavet når exitstrategi

Nu har ett av mina innehav nått min nöjdkurs (exit trigger) och sorterar numera i fasen under avveckling.
Enligt min placeringsfilosofi ska då stoplossen snävas åt så att risken halveras.

Innehavet jag pratar om är PA Resources som visat en ofantlig styrka och gått upp 70% sedan mitt köp i mars.

När jag köpte PA Resources blev initiala risken (R) beräknad till:
Köpkurs * Volatilitet * 0,5
15kr * 0,6317 * 0,5 = 4,74kr

Min placeringsstrategi säger att om jag uppnår en kurs på
Köpkurs + 2 * R
så ska jag snäva till min stoploss.
Detta uppnåddes i veckan iom att PA Resources gick över
15 + 2 * 4,74 = 24,48kr.

Fram tills nu har PA Resources haft en glidande stoploss som tillåtit en dipp på maximalt
Kurs * Volatilitet * 0,5 kr.
Volatiliteten ska vara den minsta av köptillfällets eller nuvarande volatilitet.
För fredagens stängningskurs hade det inneburit att kursen fick falla:
25,50 * 0,6317 * 0,5 = 8,05 kr.

Men nu måste jag sätta den snävare stop lossen vilket gör att risken halveras:
När jag köpte PA Resources blev initiala risken beräknad till:
Kurs * Volatilitet * (0,5 / 2)
Eller
Kurs * Volatilitet * 0,25
Detta ger en ny maximal kursnedgång på
25,50 * 0,6317 * 0,25 = 4,03 kr

Hoppas att jag lyckades förklara detta på ett bra sätt!
Nu ska jag in på avanza och ändra :)

TTFN
Markus

lördag 9 maj 2009

Byta fond?

När jag slutade röka började jag som bekant att spara pengarna som jag annars hade köpt cigaretter för i SEB Cancerfond. Detta är ett val som både gör välgörenhet och som har en touch av humor vilket jag gillar.
Vad jag däremot inte gillar är att förvaltningen på fonden inte är något vidare, den har tappat ca 10% mot MSCI Europa-indexet senaste året. Sett över de 3 senaste åren är avkastningen lika dålig, runt 10% sämre än MSCI Europa.
Trots det tar fonden ut en avgift på 1.4% vilket är ganska högt.

Jag tycker att så dålig avkastning är det inte värt att ha bara för att ha lite humor och välgörenhet på sitt sparande, speciellt inte som innehavet i fonden motsvarar ca 10% av mitt totala kapital. Det gör att jag nu är på jakt efter en billing indexfond som placerar på Europiska marknaderna eller efter en aktivt förvaltad fond som faktiskt skiljer sig från index på ett positivt sätt.

Jag har inte hittat något vettigt själv ännu, är det någon som har några tips?
Det ska gå att handla med fonden från Avanza och ETF:er går bort då jag vill kunna spara 1000kr/månad utan att courtaget äter upp kapitalet. Förslag mottages gärna!

För att väga upp för den välgörenhet jag inte gör längre när jag tar bort pengarna från SEB Cancerfond kommer 1% av den avkastning jag lyckas få i den nya fonden att skänkas till välgörande ändamål på årlig basis, avstämningsdag 31/12.

TTFN
Markus

fredag 8 maj 2009

Marie känner sig lurad

Den egna företagaren Marie känner sig lurad av SEB för att de tycker att det är skäligt att hon betalar 6.4% ränta på sitt banklån hos SEB.
Längre ner i artikeln citeras hon "Det här är ju min bank"... om det vore så borde hon ju vara nöjd! Men jag tror inte att det är så, att det är hennes bank alltså, utan jag tror att hon är kund hos banken och inte ägare. Hon blandar ihop det lite där. Om hon inte är nöjd med 6.4% borde hon byta till en bank som lånar ut billigare, om hon hittar en sådan.

SEB är min bank och jag är glad att de ökar räntenettot i dessa osäkra tider.
Marie som är kund tycker att "Alla måste väl hjälpa till just nu, även bankdirektörerna?" vilket visar att Marie anser att bankerna bör agera som en välgörenhetsorganisation och ge billiga lån till svaga företag.
Vad Marie verkar ha missat är att SEB själva har det tufft och fick be sina ägare om pengar nyss, närmare bestämt 15 Miljarder kronor.

Nej du Marie, det är (antagligen) inte ditt SEB utan du är kund där och SEB är ett vinstdrivande företag som måste se om sig själva i första hand. Självklart ska man vara medgörlig och tillmötesgående i ett kundvårdande syfte, men SEB är inte en välgörenhetsorganisation.

Förutom det så tycker jag att Marie har en bra ränta på "bara" 6.4%. Titta på Sandvik, som jag tror är något mer kreditvärdigt än Maries företag med 15 anställda; Sandvik måste låna upp från marknaden till 5.25% ränta (see tidigare inlägg).

Men det är klart, det är ju e24 som skriver artikeln också...

TTFN
Markus

torsdag 7 maj 2009

Placering på penningmarknaden

Enligt min strategi ska minst 20% av mitt kapital ska alltid vara placerat på ränte-/penningmarknaden. Hos avanza fick jag nyligen ett erbjudande om att teckna mig för ett företagsobligationslån i Sandvik som jag tycker verkar intressant.

Bakgrunden är att Sandvik behöver låna pengar (ca 500.000.000 kr) och vill låna upp dessa på marknaden.
Lånet löper över 4år och är en sk nollkupongare. Detta innebär att jag köper 1 certifikat för 8150kr i år och om 4 år får jag tillbaka 10.000kr, motsvarande en årlig ränta på ca 5.25%.
Den avgift som tillkommer är 0,5% courtage på affären (motsvarande 40.75kr per certifikat).
Certifikaten kommer sedan handlas på OMX (om än säkerligen med låg likviditet) under hela löptiden.

Det är klart att det finns risker med detta som man inte har på ett vanligt sparkonto, å andra sidan får jag en överavkastning på ca 2% per år som kompensation för detta (enligt Finansportalen kan man i dagsläget spara till drygt 3% ränta på sparkonto)

De viktigaste riskerna som jag ser det är:
1. Bolagsrisk i Sandvik
Om Sandvik går i konkurs står jag högre upp på listan för att få igen pengarna än en aktieägare, men det finns ändå inga garantier.
Sandvik har kreditbetyget A- från Standard & Poors vilket innebär att Sandvik är av "Investment grade" och anses vara relativt tryggt.
2. Felsatsning
Om räntorna rusar och det över kommande 4-årsperioden har gått att placera pengarna på ett bankkonto som i snitt ger högre avkastning så har jag givetvis tagit en högre risk i onödan.
3. Likviditetsrisk på eftermarknaden
Skulle jag av någon anledning behöva pengarna under löptiden kan det vara svårt att få tag på en köpare till vettigt pris.

Jag bedömmer dock riskerna för att 1 eller 2 skulle inträffa som små och punkt 3 ser jag ingen anledning alls till i dagsläget.

Så, jag har anmält mitt intresse för att köpa 1 certifikat à 8150kr och ser fram emot att kunna "casha" ut 10.000 om 4 år.

TTFN
Markus

(För den som vill läsa mer om lånet finns en broschyr här. Jag tror att den ska vara tillgänglig även om man inte är inloggad på avanza)

tisdag 5 maj 2009

Stretch Target

Jag fick ett mail från Peter som har siten Stretchtarget.se häromdagen. Efter att ha läst några av hans blogginlägg måste jag säga att jag är väldigt imponerad av nivån och kvaliteten på hans inlägg. Fokus ligger på företagsanalyser, men han har även skrivit om t.ex. Fiats övertagande av Opel och SAAB.

Jag har lagt till honom i min RSS-läsare och rekommenderar er att göra det samma :)

TTFN
Markus

(Och nej, som vanligt har jag inte fått betalt för att tycka bra om saker, det gör jag helt gratis :P )

lördag 2 maj 2009

Bokslut April

Det blir inte varje månad, men då och då tänker jag försöka uppdatera er på hur det ser ut i min portfölj.
För tillfället uppgår min förmögenhet till 159.259 kr (jämför 61.873kr för ett år sedan).
Utvecklingen under april har varit bra (som för alla andra) och jag har köpt på mig en hel del aktier.
Mitt stjärnskott den här månaden var mitt köp i PA Resources som visade sig väldigt väl tajmat. Sedan jag köpte aktien i slutet av mars har den rusat 51%.

Min portfölj tuffar så sakteliga uppåt mot den viktiga milstolpen där jag passerar 0-sträcket. För tillfället ligger portföljen på -13,19% (Som sämst -34,4%) back sedan jag började spara på allvar.

Efter de stora inköpen under mars och april ligger jag nu fullinvesterad i aktier igen. Fördelningen är som den ska vara enligt strategin:
Likvida: 20%
Fonder: 20%
Aktier: 60%

Nedan följer två grafer (klicka för förstoringar).
Den första visar hur mycket jag har sparat jämfört med det värde jag har för tillfället. Här kan man tydligt se att värde-grafen närmar sig investerat-grafen.
Den andra visar hur utvecklingen varit i % sedan jag började spara. Jag har haft ett ordentligt lyft senaste månaden.
Att jag inte följer OMXSPI upp eller ner beror på att jag har en del pengar i likvida medel samt att jag har onoterade innehav där jag inte uppdaterar kursen förrän vid exit.



Det var allt för idag.
TTFN
Markus

Sparande April

Hej igen kära läsare!
Det har blivit ett tag sedan jag skrev senast. Detta skyller jag på det underbara vädret samt en massa andra spännande saker i livet som stulit min tid.
Sedan senast har jag flyttat över samtliga mina innehav till Avanza och även flyttat med min IPS från SEB.

Sparandet för April månad blir strax över budget: 8020 kr mot budgeterade 7500kr.
Det samlade sparandet för året uppgår hittills till 59.679kr.
Hade jag varit någorlunda normalt funtad hade jag nog tyckt att ett årligt sparande på 60.000 räcker, men så är jag inte funtad. Det dubbla ska det bli!

Fördelningen av sparandet blir enligt följande:
Amortering: 4010kr (tillsvidare i Simplicity Likviditet)
Sluta-rökaspar: SEB Cancerfond 1040kr
Tilläggsköp i Hennes & Mauritz: 2970kr

"Business as usual" för april alltså.

Framöver tror jag det kan bli lite tight med sparandet. Det blir sommar, min fru fyller jämnt och jag har börjat golfa vilket kommer kräva en del inköp.
Jag tror fortfarande att jag kan nå budget för året, men jag kommer nog inte överglänsa det.

Ut och njut av vårsolen nu istället för att sitta och läsa en seg ekonomiblogg ;-)

TTFN
Markus