söndag 10 maj 2009

Första innehavet når exitstrategi

Nu har ett av mina innehav nått min nöjdkurs (exit trigger) och sorterar numera i fasen under avveckling.
Enligt min placeringsfilosofi ska då stoplossen snävas åt så att risken halveras.

Innehavet jag pratar om är PA Resources som visat en ofantlig styrka och gått upp 70% sedan mitt köp i mars.

När jag köpte PA Resources blev initiala risken (R) beräknad till:
Köpkurs * Volatilitet * 0,5
15kr * 0,6317 * 0,5 = 4,74kr

Min placeringsstrategi säger att om jag uppnår en kurs på
Köpkurs + 2 * R
så ska jag snäva till min stoploss.
Detta uppnåddes i veckan iom att PA Resources gick över
15 + 2 * 4,74 = 24,48kr.

Fram tills nu har PA Resources haft en glidande stoploss som tillåtit en dipp på maximalt
Kurs * Volatilitet * 0,5 kr.
Volatiliteten ska vara den minsta av köptillfällets eller nuvarande volatilitet.
För fredagens stängningskurs hade det inneburit att kursen fick falla:
25,50 * 0,6317 * 0,5 = 8,05 kr.

Men nu måste jag sätta den snävare stop lossen vilket gör att risken halveras:
När jag köpte PA Resources blev initiala risken beräknad till:
Kurs * Volatilitet * (0,5 / 2)
Eller
Kurs * Volatilitet * 0,25
Detta ger en ny maximal kursnedgång på
25,50 * 0,6317 * 0,25 = 4,03 kr

Hoppas att jag lyckades förklara detta på ett bra sätt!
Nu ska jag in på avanza och ändra :)

TTFN
Markus

5 kommentarer:

Thodan sa...

Intressant! Hur fungerar den glidande stop-lossen? Kommer den att utlösas om kursen går ner 0,25 kr från dagens öppningskurs, eller från den högsta kursen totalt under dagen, eller... hur?

Markus sa...

Hallå Thodan!
Jag skrev lite om det i ett tidigare inlägg. Kika på inlägget Glidande stoploss hos Avanza.
Hör av dig om det inte ger svar på din fråga :)

Thodan sa...

Ah, det där verkar ju riktigt användbart. Det ska jag kika närmare på. Tack!

Anonym sa...

Varför i all världen skulle du sälja PARE på denna nivå? Det spelar ju ingen roll om en aktie har gått upp en viss procent, bolagets vinster kommer att explodera om oljepriset går upp. Det är fortfarande mycket lågt värderat sett till realiserbara tillgångar liksom till intjäningsförmåga om oljepriset stiger.

Markus sa...

Anonym: Självklart vill jag ha kvar aktierna i PARE, men enligt min strategi ska jag minska risken markant när jag uppnår exit-nivå. Det är det som har hänt. Om aktien fortsätter uppåt så åker jag med, men vänder den nedåt så kommer jag vara snabbare att sälja än jag hittills varit.